03.07.2019
179 просмотров
Кристин Лагард выдвинули кандидатом на пост главы ЕЦБ

Спрос на защитные активы остаётся высоким 

На открытии валютных торгов вторника нацвалюта продолжила следовать за котировками нефти, игнорируя позитивную динамику российского рубля днём ранее. При этом, как и ранее, основные изменения курса происходили в начале торгов. Так, средневзвешенный индикативный курс по паре USDKZT по результатам клиринга на 11:00 сложился на уровне 381,89 тенге за доллар (+1,18 тенге), 381,95 – по состоянию на 15:30 и 381,99 – по окончании торгов в 17:00. При этом торговая активность вчера немного выросла, объём торгов с инструментом USDKZT_TOM составил 97,3 млн долларов (+19,2 млн). Отмечаем, среднесуточный объём торгов в текущем году составляет 124,3 млн долларов.

Вместе с тем дальнейшее падение нефтяных котировок уже после закрытия торговой сессии KASE и некоторое ослабление рубля задают умеренно-негативный внешний фон перед началом сегодняшних торгов. На текущей утренней сессии курс доллара на KASE (10:32 AST) составляет 383,88 тенге за доллар, что на 1,89 тенге выше уровня закрытия предыдущих торгов.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

 

Источник: KASE

Между тем ставки денежного рынка во вторник продемонстрировали разностороннюю динамику (TONIA снизилась с 8,37 до 8,23%, SWAP-1D – выросла с 7,50 до 7,43%) при низком объёме торгов. Совокупный объём торгов снизился до отметки 193,7 млрд тенге в сравнении с 283,4 днём ранее. При этом среднесуточный объём торгов в текущем году составляет 300,7 млрд тенге.

На депозитном аукционе отмечалось уменьшение объёмов размещения. Нацбанк привлёк 74,5 млрд тенге (-78,6 млрд тенге) при средневзвешенной доходности в 9,05% годовых. Из событий на долговом рынке отметим размещение облигаций АО «ИО «Баспана» на сумму 7,1 млрд тенге со средневзвешенной доходностью 10,2107% годовых и сроком обращения 273 дня.

Несмотря на рост пяти из семи «голубых» фишек KASE, ключевой казахстанский фондовый индекс закрыл торги со снижением до отметки 2 281,86 пунктов (-0,22%). При этом совокупный объём торгов составил 95,6 млн тенге против показателя в 126,7 на предыдущей сессии. Рост большинства компонентов индекса был перевешен резким падением цен на акции KAZ Minerals PLC (-4,79%), происходившим на фоне коррекции цен на медь ввиду усиления опасений по замедлению роста мировой экономики.

Между тем ключевые фондовые индексы США во вторник умеренно выросли (на 0,2-0,3%) на фоне ожиданий по достижению торговых договоренностей с Китаем после встречи глав двух стран. Во вторник глава МИД КНР Ван И заявил, что Китай надеется на скорейший практический прогресс в переговорах между КНДР и США. С американской стороны звучали аналогичные заявления. Советник Белого дома США по торговле Питер Наварро заявил, что торговые переговоры идут в правильном направлении. Однако, отсутствие конкретных мер и отстаивание собственных позиций сторонами делают шансы на торговую сделку незначительно выше, чем до встречи лидеров. Отметим, что рост фондовых индексов происходил одновременно с удорожанием таких защитных активов как американские трежерис, золото и японская иена.

Вместе с тем поддержала сентимент на рынках новость о том, что лидеры ЕС выдвинули Кристин Лагард кандидатом на пост главы ЕЦБ. В этой связи Лагард временно приостанавливает исполнение обязанностей главы МВФ. Ожидается, что ее политика на посту центробанка будет более мягкой в сравнении с занимающим пост главы ЕЦБ в настоящий момент Марио Драги. В то же время президент США во вторник заявил, что намерен назначить Джуди Шелтон и Кристофера Уоллера на два вакантных места в Совете управляющих Федрезерва, что может дать Трампу больше союзников в его попытках убедить ФРС снизить процентные ставки. Во вторник Белый дом вновь выразил свое недовольство текущей политикой центробанка. Питер Наварро обвинил ФРС в том, что повышение ставок регулятором провоцирует опасения о замедлении роста экономики, и выразил надежду на их снижение.

Мировые цены на нефть во вторник продолжили снижаться на фоне опасений за глобальный спрос на «черное» золото из-за замедления темпов роста мировой экономики (-3,43% по итогам дня). При этом падение нефтяных котировок происходило несмотря на пролонгацию соглашения ОПЕК+ до 31 марта 2020 года. Между тем, превзошедшие ожидания экспертов данные API немного поддерживают котировки на сегодняшних торгах. Американский институт нефти во вторник вечером сообщил, что запасы нефти в США снизились ещё на пять млн баррелей, тогда как аналитики ожидали снижения только на три млн баррелей. В моменте фьючерсы на нефть Brent прибавляет 0,35%.

На фоне снижения нефтяных котировок российский рубль во вторник растерял всё набранное на предыдущей сессии преимущество. По итогам вчерашних торгов на Московской бирже курс доллара США вырос на 0,54% до 63,31 рублей за доллар. Против рубля потенциально может играть и конвертация части дивидендных выплат в валюту. Однако, Минфин РФ может поддержать российскую валюту снижением объёма интервенций в июле. Отмечаем, план новых покупок будет опубликован сегодня. Вместе с тем ослабление рубля ограничивается и относительной привлекательностью российских ОФЗ. Так, доходность 10-летних гособлигаций РФ находится на уровне 7,41% годовых в сравнении с 7,91% месяцем ранее.

 

События в Казахстане:

  • О чем говорил Токаев с Назарбаевой.
  • Токаев произвел кадровые изменения в агентстве по делам госслужбы, АП и МКС.
  • Токаев наградил орденом вице-президента Европейской комиссии.
  • Сагинтаев рассказал, как будет развиваться Алматы.
  • БВУ понизили ставки вознаграждения по срочным вкладам.
  • Объем безналичных платежей по карточкам казахстанских эмитентов превысил триллион тенге.
  • В Казахстане пересмотрят порядок расчета коэффициента долговой нагрузки на заемщика.
  • Казахстан сохранит добычу нефти на уровне 1,86 млн баррелей в сутки.
  • Внесены изменения в график выпуска ценных бумаг Министерства финансов Республики Казахстан в 2019 году.

Корпоративные события:

  • 200 компаний зарегистрировано в юрисдикции МФЦА.
  • Акционеры АО "First Heartland Jýsan Bank" и АО "First Heartland Bank" приняли решение осуществить добровольную реорганизацию в форме присоединения АО "First Heartland Bank" к АО "First Heartland Jýsan Bank".
  • АО "Ипотечная организация "Баспана" привлекло на KASE 02 июля 7,1 млрд тенге.
  • Опубликован аудиторский отчет по финансовой отчетности АО "Страховая компания "Лондон-Алматы" за 2018 год.
  • Почему КазАгро использовало не по назначению средства из Нацфонда.

Международные события:                                                                                     

последние новости
22.08.2019
Профицит торгового баланса РК в июне составил 1,7 млрд долларов
Представляем вашему вниманию обзор экспорта и импорта РК по состоянию на 01 июля 2019 года
22.08.2019
ФРС обсуждала вероятность возобновления программы количественного смягчения и снижение ставок на 50 базисных пунктов
Курс по паре USDRUB снизился на 1,19% на фоне роста нефтяных котировок и приближения пика налоговых выплат
21.08.2019
Чистая прибыль Народного Банка выросла в два раза в первом полугодии
Котировки нефти и российский рубль демонстрируют позитивную динамику
20.08.2019
Трамп: Ставки ФРС должны быть снижены на 100 базисных пунктов
Рост ВВП России в июле резко ускорился до 1,7% в годовом выражении
19.08.2019
Чистая прибыль КазТрансОйла составила 30,7 млрд тенге в первом полугодии
Рост объёмов торгов на текущей неделе может свидетельствовать о конвертации валютной выручки
16.08.2019
Акции KAZ Minerals в четверг подешевели на 10%
В долевых инструментах медедобывающей компании наблюдаются существенные движения