Инвестиционный доход фонда по итогам семи месяцев 2019 года составил 396,3 млрд тенге
Суммарные пенсионные накопления граждан Казахстана у ЕНПФ по состоянию на конец июля 2019 года составили 10 166,6 млрд тенге, увеличившись на 1,7% за месяц, и впервые превысив отметку в десять триллионов тенге. Рост пенсионных накоплений с начала года составил 8,4%. Прирост пенсионных накоплений в основном обеспечивается взносами вкладчиков, которые за семь месяцев текущего года составили 549,1 млрд тенге, увеличившись в сравнении с аналогичным периодом прошлого года на 14,7%. Между тем объем пенсионных выплат увеличился на 11,8% в сравнении с сопоставимым периодом 2018 года, составив 124,0 млрд тенге.
Также отметим, что в июле продолжилась динамика роста количества ИПС вкладчиков. При этом отмечается увеличение счетов с накоплениями по всем видам взносов (ОПВ, ОППВ и ДПВ). В целом, в базе ЕНПФ 10 517,2 тыс. счетов, в том числе 10 265,6 тыс. счетов, на которых имеются пенсионные накопления. Отметим, что доля счетов с накоплениями с начала года увеличилась с 97,1% до 97,6%. В то же время, средний объем накоплений вырос с начала года на 6,4%, до 990,3 тыс. тенге (по счетам с накоплениями).
По состоянию на начало августа объем пенсионных активов, находящихся в управлении НБРК, составил 10 172,3 млрд тенге. Отмечаем продолжающийся процесс диверсификации портфеля ПА, что приводит к снижению доли ГЦБ в портфеле. Так, в ГЦБ РК на отчётную дату инвестировано 3 997,0 млрд тенге, что соответствует 39,3% всего портфеля. Доля ГЦБ РК в портфеле месяцем ранее составляла 40,3%, а на начало года 43,3%. За июль текущего года также заметно снизились инвестиции в ГЦБ иностранных государств – с 1 446,2 млрд до 1 155,1 млрд тенге. В частности, объем гособлигаций США в портфеле уменьшился на 294,3 млрд, до 644,1 млрд тенге. Тем временем увеличились депозиты в иностранных банках, с 288,7 млрд до 474,7 млрд тенге. Средства в отчётном месяце направлялись в виде вкладов в «Bank of Montreal» (76,7 млрд тенге), «DBS Bank» (76,7 млрд тенге), «Bank of Tokyo-Mitsubishi» (76,7 млрд тенге), «Mizuho Corporate Bank» (43,3 млрд тенге), «Societe Generale» (38,4 млрд тенге) и Credit Agricole (38,4 млрд тенге). Средства фонда в отчётном месяце также инвестировались в облигации международных финансовых организаций и компаний квазигоссектора. В частности, были приобретены долговые бумаги ЕБРР (30 млрд тенге), АБР (5,2 млрд тенге), БРК (30 млрд тенге) и КИК (10,6 млрд тенге). Инвестиции в долговые бумаги МФО с начала текущего года выросли в два раза, до 349,6 млрд тенге. В то же время, отмечается рост доли инвестиций в долларах США. Так, на начало 2018 года на инструменты, деноминированные в долларах, приходилось 27,14% портфеля, к началу 2019 года она увеличилась до 32,37%, а на отчётную дату составляет 34,66% портфеля. На отчётную дату 531,3 млрд тенге или 5,22% портфеля оставлялись в виде денежных средств на инвестиционных счетах.
Таблица 1. Средства ПА ЕНПФ:
Сумма средств, инвестированных в банковский сектор Казахстана, за отчётный месяц не изменилась – 1 623,4 млрд тенге. При этом были проданы облигации АО «Нурбанк» на 9,8 млрд тенге и АО «AsiaCredit Bank (АзияКредит Банк)» на 4,1 млрд тенге, а облигации АО «Kaspi Bank» на 3,3 млрд тенге были погашены. В то же время были частично погашены депозиты в АО «Народный Банк Казахстана» (1 млрд тенге) и ДО АО «Банк ВТБ (Казахстан)» (0,16 млрд тенге). Однако отмеченное снижение инвестиций в казахстанские БВУ было нивелировано ростом стоимости акций и депозитарных расписок АО «Народный Банк Казахстана» в портфеле на 17,6 млрд тенге, до 103,7 млрд тенге.
Таблица 2. Средства ПА ЕНПФ, инвестированные в БВУ РК:
Инвестиционный доход фонда по итогам семи месяцев 2019 года составил 396,3 млрд тенге, а доходность пенсионных активов ЕНПФ, распределённая на счета вкладчиков, составила 3,77%. При этом инфляция в стране за указанный период сложилась на уровне 2,8%. Таким образом, накопленная реальная доходность фонда с начала года находится на уровне 0,97%, а накопленная реальная доходность за последние 12 месяцев на уровне 4,25%. В сравнении с аналогичным периодом прошлого года инвестиционный доход фонда ниже на 11,9% (против 449,7 млрд тенге). Комиссионные вознаграждения фонда в сравнении с семью месяцами 2018 года выросли на 24,2%, с 26,6 млрд до 33,1 млрд тенге.
Таблица 3. Доходность ПА ЕНПФ:
Любое использование аналитических материалов допускается только при наличии гиперссылки на источник afk.kz